Biografía del gran trompetista de jazz Ernest Loring Nichols, 'Red Nichols' (Danny Kaye) que cuenta como empezó en el mundo del espectáculo hasta formar su propia banda 'The Five Pennies' (Los Cinco Peniques). Red conoce a Bobbi (Barbara Bel Geddes), la cantante de un club nocturno con quien contrae matrimonio. Cuando su única hija Dorothy (Susan Gordon) contrae la polio a los seis años, Red renuncia a su vocación y entierra la trompeta para dedicarse por entero a su familia.