En un mundo futuro, el gobierno se dedica a registrar y tarificar los sueños de la ciudadanía. Esto hace que no todo el mundo se pueda permitir soñar y para hacerlo viable, en los sueños aparecen anuncios.
Toda esta labor es realizada por un equipo de auditores gubernamentales. James Preble es uno de estos agentes dedicados a las tareas de evaluación y clasificación. James debe viajar hasta la casa de la anciana Arabella Isadora para auditar sus sueños. Arabella es una mujer excéntrica que a lo largo de su vida ha sido artista, esto hace que sus sueños sean efectivamente llamativos y James termina embriagado por estas visiones, se enamora de Arabella.